Ռուսաստանի բանկային համակարգը. պատմություն, առանձնահատկություններ և հետաքրքիր փաստեր

2024 Հեղինակ: Howard Calhoun | [email protected]. Վերջին փոփոխված: 2023-12-17 10:30

Աշխարհում 2008 թվականի երկրորդ կեսին բռնկված ֆինանսական ճգնաժամից առաջ Ռուսաստանի բանկային հատվածը բավականին դինամիկ զարգացավ և ամենակայուններից մեկն էր։ Այս հայտարարությունը հիմնավորվում է համակարգի ընդհանուր ակտիվների կայուն աճի, տարբեր տեսակի կազմակերպություններին և անհատներին որպես փոխառություններ և փոխառություններ փոխանցվող ազատ միջոցների չափի և այդ գործառնությունների արդյունքում ստացված շահույթի փաստով: Ճգնաժամը և դրան հաջորդած պատժամիջոցները 2014 թվականին որոշակիորեն թուլացրել են պետության ֆինանսական կայունությունը, սակայն իր պատմության ընթացքում մեր երկիրը հաջողությամբ հաղթահարել է շատ ավելի մեծ դժվարություններ։

Որպես վարկերի գրավ

Ռուսաստանի բանկային համակարգը սկսեց իր ձևավորումը կայսրուհի Աննա Իոանովնայի օրոք։ Նա առաջինն էր, ով համաձայնվեց դրամահատարանի փորոտիքից մասնավոր անձանց ոսկերչական իրերի ապահովման համար վարկեր տրամադրելուն։ Վարկը տրվել է երեսունվեց ամսով` տարեկան ութ տոկոսով: Աննայից առաջ բոլոր ռուս ցարերը պաշտպանում էին վարկավորման դարավոր արգելքըբնակչությունը։ Կործանարար շահը կարող է հանգեցնել հասարակության որոշ շերտերի աղքատացմանը, իսկ պետական գանձարանը աղքատացած վարկառուներից քիչ օգուտ կբերի: Սակայն առաջին պաշտոնական բանկի ստեղծումը տեղի ունեցավ շատ ավելի ուշ՝ 1754 թվականին, երբ երկիրը ղեկավարում էր Ելիզավետա Պետրովնան։

Ռուսաստանի այն ժամանակվա վարկային բանկային համակարգը հասանելի էր բացառապես հողատերերին և իրավունք էր տալիս ստանալ ցամաքային գրավով վարկ։ Այն ձևավորվել է ծույլ ազնվական հասարակության մեջ ձեռնարկատիրական ոգու արթնացման նպատակով։ Էլիզաբեթը իր հոր արժանի հետնորդն էր, ով ամեն կերպ խրախուսում էր ձեռնարկատիրական մարդկանց ցանկությունը՝ կազմակերպել մասնավոր արտադրություն։ Մինչև կայսրուհու մահը, այնուհետև Պողոս Առաջինի կառավարման կարճ ժամանակահատվածում Եղիսաբեթի հիմնադրած բանկը հաջողությամբ գործեց։

Այն բարեփոխվել է Եկատերինա Մեծի օրոք։ 1786 թվականին կառավարությունը ստեղծեց Պետական վարկային բանկը, որը սկսեց ավանդներ ընդունել բնակչությունից։ Նախկինում Ռուսաստանում նման բան չկար. Իսկ նրա ունեցվածքն օգտագործելու արտոնությունը պատկանում էր պետությանը։ Եվ միջոցների միայն չնչին մասը, որպես աննշան վարկեր, ուղղվել է ազնվականության և վաճառականների դասի ձեռներեցությանը աջակցելու համար։

Պղնձի բանկ և խնայբանկ

Սանկտ Պետերբուրգում Աննա Իոաննովնայի վարկային հիմնարկի աշխատանքին զուգահեռ 1758 թվականից գործել է Պղնձի բանկը։ Նրա յուրահատկությունն այն էր, որ նա փոխառություններ էր տալիս պղնձի փողերով, իսկ փոխառու միջոցների վերադարձն ընդունում էր արծաթով։ ՏարբերությունՄետաղադրամների արժեքը ստեղծեց շահույթ և նմանեց մի տեսակ ընթացիկ տոկոսային համակարգի: Այն ժամանակ Ռուսաստանում թղթային թղթադրամներ դեռ գոյություն չունեին։ Դրամահատարանում հատվել է պղինձ, արծաթ և ոսկի։

Ամեն ինչ փոխվեց 1769 թվականին Եկատերինա Մեծի օրոք։ Ռուսաստանում բանկային համակարգի զարգացումը սկսվեց նոր փողերի թողարկումից։ Թղթե ռուբլի - թղթադրամներ - շրջանառության մեջ է մտել: Պետական վարկի և պղնձի բանկերը մասնագիտացել են բացառապես մետաղադրամների մեջ: Անհրաժեշտություն կար ստեղծել մի հիմնարկ, որը կվերահսկեր թղթադրամների շրջանառությունը, ժամանակին կփոխարինի անօգտագործելի դարձածները, ինչը տեղի էր ունենում շատ հաճախ, քանի որ բնակչությունը դեռ սովոր չէր թղթի զգույշ օգտագործմանը որպես վճար: իրեր. Այս պատճառներով շուտով ստեղծվեցին թղթադրամների բանկերը։

Ռուսաստանի բանկային համակարգի զարգացման հաջորդ փուլը խնայողական բանկերի զարգացումն էր։ Նրանցից մի խոշոր ֆինանսական կազմակերպություն, որը մենք բոլորս գիտենք որպես Սբերբանկ, հետևում է իր պատմությանը: Նրա առաջին դրամարկղերը կազմակերպվել են նահանգի երկու նշանավոր քաղաքներում՝ Մոսկվայում և Սանկտ Պետերբուրգում։ 1842 թվականին տեղի է ունեցել նշանակալից իրադարձություն։

Գովազդայինից մինչև կառավարություն

Այն ժամանակ 1817 թվականին ստեղծված Առևտրային բանկը պետական չափանիշներով բավական աննշան դեր էր խաղում։ Նրա շրջանառու միջոցներն օգտագործում էին հիմնականում վաճառականները։ Այնուամենայնիվ, նա էր, ում հետագայում վիճակված էր վերածվել Ռուսական կայսրության պետական բանկի: Նորի ձևավորումը և դրան հաջորդող արագ զարգացումըֆինանսական հաստատությունը համընկավ ճորտատիրության վերացման ժամանակաշրջանի հետ։ Երկրում արագորեն աճում էր արդյունաբերական ձեռնարկությունների թիվը, ինչը զգալիորեն ազդեց Ռուսաստանի բանկային համակարգի հեռանկարների վրա։ Եթե մինչև 1860 թվականը պետության տարածքում գործում էր մոտ 20 ֆինանսական հաստատություն, ապա հաջորդ մի քանի տարիներին դրանց թիվը կրկնապատկվեց։ Բնակչությանը վարկեր են տրամադրել ինչպես բաժնետիրական առևտրային, այնպես էլ հողային բանկերը։

1897 թվականին Ֆինանսների նախարար Սերգեյ Վիտեն իրականացրեց դրամավարկային բարեփոխում, որը նոր լիազորություններ տվեց Ռուսական կայսրության պետական բանկին: Հիմնարկը կատարել է երկրի դրամավարկային քաղաքականության կառավարման գործառույթ, իրականացրել արդի խնդիրը հիշեցնող գործառնություններ։ Ռուսաստանի բանկային համակարգը գնալով ավելի էր կարևորվում երկրի կառավարման մեջ։ Նրան հանձնարարվեց գլխավոր ֆինանսական հաստատության դերը, որը նա պահպանեց նույնիսկ Հոկտեմբերյան հեղափոխությունից հետո։ Բոլոր վարկային հաստատությունների ազգայնացումը հավաքագրված միջոցները կենտրոնացրեց ՌՍՖՍՀ ժողովրդական բանկում՝ պետությունից վերափոխված։ 1922 թվականին այն վերանվանվել է ԽՍՀՄ Պետական բանկ։ Փակվել է ընդհանուր ֆինանսական հատված տանող կոմերցիոն ճանապարհը։ Նրանք կարողացան նորից միասնական համակարգ դառնալ միայն գրեթե 80 տարի անց։

Մեր ոսկին չէ՞։

Օտարերկրյա բանկերում խնայողություններ պահելը սկսվել է դեռևս ռուսական ցարերի՝ Ալեքսանդր II-ի օրոք: Հենց նա էր, ըստ պատմաբանների, ով Ամերիկային, Աբրահամ Լինքոլնի հետ համաձայնությամբ, տրամադրեց 50 տոննա ոսկի՝ չեզոք արժույթ ստեղծելու համար, որը կարող է կարգավորել արտաքին առևտրային գործարքները։Երկու քաղաքական գործիչները մտադիր էին այս կերպ կասեցնել Համաշխարհային բանկի ստեղծման Բրիտանական կայսրության ծրագրերը և այդ ճանապարհին առաջ անցնել: Բայց Ալեքսանդրին վիճակված չէր տեսնել նրա ջանքերի արդյունքը։ Շուտով նա հեռացավ, և Ռուսաստանը վերադարձավ այս հարցին՝ Նիկոլայ II-ի գահ բարձրանալով։ Վարկած կա, որ 1913 թվականին ԱՄՆ Դաշնային պահուստային համակարգը ձևավորելու համար մեր վերջին կայսրը նույն ոսկուց մի քանի նավ է ուղարկել։ Տեսությունը հակասական է, փաստագրված չէ, բայց դրա համար կան նաև բացատրություններ:

Առաջին համաշխարհային պատերազմի բռնկումը շեղեց ռուսական ցարի ուշադրությունը նոր դրամական միավոր ստեղծելուց, և այնուհետև նա այլևս ոսկու պատրաստ չէր. մի շարք հեղափոխություններ հանգեցրին ինքնավարության տապալմանը և մոտալուտ երբեմնի իշխող ընտանիքի մահապատիժը։ Ռուսաստանի բանկային համակարգի հետագա կազմակերպումն ուղղված էր ներքին խնդիրների լուծմանը։ Ավելին, Ամերիկայում նոր նախագահ Վուդրո Վիլսոնը Ֆեդերային բանկը հանձնեց մասնավորի ձեռքը, որը մտադիր չէր ռուսական ոսկին զիջել որևէ մեկին, նույնիսկ իրական տերերին։ Բանավեճն այն մասին, թե իրականում այդպես է եղել, դեռ շարունակվում է։ Պատմաբանները ցանկանում են արխիվներում գտնել իրենց վարկածը հաստատող փաստաթղթեր, իսկ իրենք էլ չեն հավատում, որ դրանք պահպանվել են։ Բայց կասկած չկա, որ այդպիսի փաստաթղթեր եղել են։

Կենտրոնական բանկը որոշում է ամեն ինչ

Մինչև 1990 թվականը ԽՍՀՄ Պետական բանկը մի քանի վերափոխումների միջով անցավ։ Նրա կազմում գործում էին հանրապետական մասնաճյուղեր, որոնցից յուրաքանչյուրն անմիջականորեն ենթարկվում էր կենտրոնական գրասենյակին։ ԽՍՀՄ պաշտոնական փլուզումից մեկուկես տարի առաջ, Ռուսաստանի հանրապետական բանկի հիման վրա,Ռուսաստանի Դաշնության Կենտրոնական բանկ. Այն պահպանել է իր անունը և նպատակը մինչև մեր օրերը: Նրա լիազորությունները ներկայումս գերիշխող են Ռուսաստանի բանկային համակարգի կառուցվածքում։ Նրա ղեկավարությամբ և վերահսկողությամբ են՝

• պետության ոսկե և արժութային պահուստների կառավարում;
• բանկային գործառնությունների իրականացման կանոնների ձևավորում;
• վարկային հաստատություններին որոշակի գործառույթներով տրամադրում;
• բանկային լիցենզիաների չեղարկում;
• կանխիկի թողարկում;
• անփոփոխելի տնտեսական չափանիշների հաստատում Ռուսաստանի Դաշնության բոլոր վարկային հաստատությունների համար և շատ ավելին:

Այսինքն՝ Կենտրոնական բանկը կամ Ռուսաստանի Բանկը հենց պետության ֆինանսական համակարգն է։ Դրա տակ են Ռուսաստանի Դաշնության տարածքում գործող բոլոր վարկային հաստատությունները և նրանց ներկայացուցչությունները՝ անկախ պետական ապարատին պատկանելությունից։ Ռուսաստանի ժամանակակից բանկային համակարգը՝ Կենտրոնական բանկի գլխավորությամբ, մշակում և սահմանում է օրենսդրական նորմեր, որոնք վերաբերում են բոլոր ֆինանսական հաստատություններին, ձևավորում է ավանդների ապահովագրման համակարգ և հաշվարկներ կատարում անկախ վճարային համակարգերի միջև: Նրա իրավասությունը ներառում է ժամանակակից բանկային տեխնոլոգիաների զարգացումը, որոնք հնարավորություն են տալիս ապահովել բոլոր առկա բիզնես գործընթացները, ֆինանսական հատվածի աշխատակիցների վերապատրաստումը և վերապատրաստումը մեկ բանկային համակարգի մաս կազմող մասնագիտացված ուսումնական հաստատությունների միջոցով: Փողով իրականացվող գործառնությունների հետ կապված ամեն ինչ գտնվում է Ռուսաստանի Բանկի վերահսկողության ներքո։

Եռաստիճան բանկային մոդելհատվածներ

Մինչև 1995 թվականը, երբ ընդունվեց «Գյուղատնտեսական համագործակցության մասին» դաշնային օրենքը, Ռուսաստանում գործում էր երկաստիճան բանկային համակարգ։ Իսկ 2001 թվականից «Վարկային սպառողական կոոպերատիվների մասին» դաշնային օրենքի ստորագրումից հետո այն հաստատապես անցել է եռաստիճան մոդելի։ Ստորին, երրորդ աստիճանը նոր ձևավորվեց երկու նոր կառույցների կողմից. Երկրորդը զբաղեցնում են ունիվերսալ առևտրային բանկերը և ոչ բանկային վարկային կազմակերպությունները։ Նրանց թիվն ու ակտիվները մշտապես փոփոխվում են՝ կապված հանրապետության տարածքում նոր ներկայացուցչությունների և մասնաճյուղերի բացման և փակման հետ: Ռուսաստանի Դաշնությունում գործող բոլոր արտասահմանյան բանկերը նույն մակարդակի վրա են։

Առաջին մակարդակը Ռուսաստանի Բանկն է բանկային համակարգում և նրա բոլոր ուղղակի կառուցվածքային ստորաբաժանումները: Չնայած այն պետական մարմին չէ, նրա գործառույթների իրականացմանն առանց բացառության ներգրավված են պետական բոլոր կառույցները, և բոլոր ֆինանսական գործարքների նկատմամբ վերահսկողությունն իրականացնում է Կենտրոնական բանկը։ Այն ունի բավականին ճյուղավորված կառուցվածք։ Այն ներառում է կենտրոնական գրասենյակը, ավելի քան քսան բաժանմունք, Ռուսաստանի Բանկի Մոսկվայի պետական տեխնիկական համալսարանի մոտ վաթսուն հիմնական բաժին, մոտ երկու տասնյակ ազգային բանկեր, ինչպես նաև մոտ հազար կանխիկացման կենտրոններ: Ռուսաստանի բանկային համակարգի առանձնահատկությունները իր եռաստիճան մոդելում, որի ստորին փուլերն ունեն շատ ավելի մեծ ակտիվներ, քան վերին, գերիշխողը: Այսպիսով, գյուղատնտեսական և վարկային սպառողական կոոպերատիվները ունեն ավելի քան 30 միլիարդ ռուբլի ընդհանուր կանխիկ պահուստ: Մինչդեռ ժամըԱյն Կենտրոնական բանկի չափի գրեթե կեսն է։

Նեղացված աշխարհագրություն

Ռուսաստանում վարկային և բանկային հաստատությունների գործունեության խտությունը մոտ երեսուն միավոր է յուրաքանչյուր հարյուր հազար բնակչության համար։ Սա կալինինգրադից մինչև Վլադիվոստոկ նահանգի բոլոր բնակիչների ընդհանուր թվով է։ Նմանատիպ օբյեկտների նույն խտությունը նկատվում է եվրոպական երկրներում։ Բայց ի տարբերություն Արևմուտքի, բանկային հաստատությունները անհավասարաչափ են բաշխված Ռուսաստանի Դաշնության տարածքում։ Դրանց գրեթե կեսը կենտրոնացած է Մոսկվայում։ Իսկ կապիտալի միջոցները կազմում են բոլոր ներքին վարկային հաստատությունների ընդհանուր ակտիվների երեք քառորդը։

Բայց Ռուսաստանի բանկային համակարգի խնդիրները միայն ֆինանսական հաստատությունների և դրանցում կենտրոնացված միջոցների տարածքային անհավասար բաշխվածության մեջ չեն։ Ներկայումս ամբողջ երկրում գործում են մոտ յոթից ութ հարյուր վարկային հաստատություններ, որոնք ունեն աննշան սեփական կապիտալ և չնչին շահույթներ են ստանում շրջանառության գործառնություններից։ Դրանք կարելի է բնութագրել որպես գաճաճ ափեր։ Եվ կան մոտ երկու հարյուր խոշոր ֆինանսական հաստատություններ, որոնցում կենտրոնացված է ամբողջ ակտիվների ավելի քան 90%-ը։ Այդ միջոցներից գրեթե կեսը գտնվում է առաջատար հնգյակը կազմող մի քանի բանկերի ձեռքում: Ռուսաստանի Սբերբանկի մասնաբաժինը նշված 90%-ի քառորդն է։ Միջոցների բաշխումը երկրում չափազանց անհավասար է ինչպես տարածքային, այնպես էլ կապիտալի շրջանառության առումով։

Բուրգերի փլուզում

Վարկային հաստատությունների ստեղծում, որոնք եկամուտ են ստեղծում ներդրողների համար՝ նոր եկամուտների միջոցով.նույն ներդրողները, և ոչ թե կապիտալի շահավետ ներդրումից, ոչ մի դեպքում ձեռնարկատիրական ներքին խարդախ Մավրոդիի նոու-հաուն: 90-ականների կեսերին նա ստեղծել է Ռուսաստանի պատմության մեջ ամենահաջող ֆինանսական բուրգը՝ «MMM»։ Այդ նույն տարիներին գործում էին նմանատիպ «Վլաստելինա» և «Ռուսական տուն «Սելենգան», սակայն նրանց գործունեությամբ տուժող հասարակ մարդկանց թիվը շատ ավելի քիչ էր։ Իսկ Մավրոդիին հաջողվել է խաբել մոտ 15 միլիոն մարդու՝ ռուսական Սելենգայով ձգվող երկուսուկես միլիոնի դիմաց։ Այդ բանկերը ոչ մի էական դեր չեն խաղացել Ռուսաստանի բանկային համակարգում։ Նրանք բնակչությունից միայն ավանդներ էին հավաքում հսկայական դիվիդենտների դիմաց, և երբ, ըստ հիմնադիրների, նրանց ձեռքում բավականաչափ գումար էր կուտակվել, նրանք փլուզեցին ամբողջ բուրգը՝ ներդրողներին ոչինչ չթողնելով։

Բնակչությանը խաբելու առաջին նմանատիպ սխեման փորձարկվել է դեռևս 1717 թվականին Ֆրանսիայում։ Երեք տարվա աշխատանքի ընթացքում հաստատությանը հաջողվել է այնքան մարդկանց ներգրավել իր գործունեության մեջ, որ բանկի փլուզումից հետո տուժել է պետության ողջ տնտեսությունը։ Ժամանակակից պատմության մեջ խորամանկ խարդախներին հաջողվել է մեկից ավելի անգամ ԱՄՆ-ում նման խարդախություն անել: 1920 թվականին Չարլզ Պոնտիուսի կողմից իր The Securities and Exchange Company ընկերության հետ։ Իսկ 90-ականների կեսերին Բեռնարդ Մեդոֆը։ Նրա ֆինանսական բուրգը Madoff Investment Securities այսօր համարվում է ամենամեծը երբևէ գործող բոլորից: Այն գոյություն ունի գրեթե 15 տարի և կարողացել է ներգրավել մոտ 17 միլիարդ ԱՄՆ դոլար։ Գործող բանկը բուրգից տարբերելը դժվար է, բայց հնարավոր։ Եվ այնուամենայնիվ, չնայած ամեն ինչինխարդախության ակնհայտ նշաններ, բնակչության զգալի մասը դառնում է փողի խաբեբաների զոհ։

Միկրովարկ և մակրոշահույթ

Կասկածելի բանկային գործունեության հաջորդ տեսակը արագ վարկային պայմանավորվածություններն են: Միկրոֆինանսական հաստատությունները Խորհրդային Միությունում հաջողությամբ գործել են մինչև 1930-ական թվականները։ Քանի որ նրանք սպառողների արտահոսք են իրականացրել պետական վարկային կազմակերպություններից, լուծարվել են։ Խորհրդային Ռուսաստանում զգալի դրամական ակտիվների սեփականատերերի հետաքրքրությունը միկրոֆինանսական վարկային կոոպերատիվների կառուցվածքի և գործունեության նկատմամբ վերակենդանացավ զրոյի մոտ: Եվ երկրում սկսեցին հայտնվել ինստիտուտներ, որոնք թույլ էին տալիս բնակչությանը 15 րոպեի ընթացքում արագ վարկեր ստանալ։ Բնականաբար, զգալի տոկոսով։

Նոր դարասկզբին Ռուսաստանի բանկային համակարգի վիճակը անկայուն էր՝ արդյունաբերության ոլորտում տեւական ճգնաժամի պատճառով։ Արտադրությունը նոր է սկսել վերածնվել 90-ականների սկզբի փլուզումից հետո։ Ակտիվների դանդաղ աճը թույլ չտվեց բնակչությանը պետական և առևտրային բանկերից ստանալ անհրաժեշտ վարկեր։ Միայն երջանիկ քչերն են ստացել վարկի դրական հավանություն: Երկրի բնակչության մեծամասնության համար միակ ելքը դարձան միկրովարկավորման ինստիտուտները։ Դրանց նկատմամբ պահանջարկը մեծացավ, նոր ինստիտուտների ի հայտ գալը չուշացավ։ Այսօր ավելի շատ վարկային կետեր կան, որտեղ կարելի է վարկ վերցնել տարեկան 700%-ով, քան խոշոր բանկերի դրամարկղերը։ Միկրոֆինանսական հաստատությունները հսկայական եկամուտ են բերում իրենց հիմնադիրներին։

Պատժամիջոցների ճիրաններում

ՍՂրիմի բռնակցմամբ Ռուսաստանի Դաշնության բանկային համակարգը մեծ դժվարությունների առաջ կանգնեց իր գործունեության մեջ։ Եվրոպայի ու ԱՄՆ-ի պատժամիջոցների քաղաքականությունը սահմանափակեց կապիտալի ներհոսքը ռուսական տնտեսություն, օտարերկրյա ներդրողները սկսեցին զանգվածաբար լքել խայտառակ երկիրը։ Վերջին համաշխարհային ֆինանսական ճգնաժամի ֆոնին, որից այն երբեք ամբողջությամբ չվերականգնվեց, պատժամիջոցները գրեթե աղետ դարձան բանկային համակարգի համար։ Վերջին տասնամյակների ընթացքում ներքին օլիգարխները գերադասել են իրենց ակտիվները պահել օֆշորային կամ ավելի փակ արտասահմանյան բանկերում: Կապիտալի շրջանառությունը անշեղորեն նվազում էր, ֆինանսական հաստատությունները չէին կարողանում պատշաճ կերպով կատարել իրենց պարտավորությունները։

Նույն ժամանակահատվածում բացահայտվեցին Ռուսաստանի բանկային համակարգի թերությունները։ Ձեռնարկությունների ֆինանսավորման մեխանիզմները, բորսայում գնագոյացման սկզբունքը, արտարժույթով ներդրումներ կատարելը, այլ ոչ թե ներքին տնտեսության մեջ, ավելի շատ վկայում էին բանկերի՝ իրենց, այլ ոչ թե երկրի համար վաստակելու ցանկության մասին։ Այստեղից էլ վարկերի բարձր տոկոսադրույքները։ Բացի այդ, ռուբլու ամրապնդման քաղաքականությունը շարունակում է մնալ բավականին անարդյունավետ և հանգեցնում է գնաճի հետագա աճի։ Ռուսաստանի բանկային համակարգը, ցավոք, կտրված է բնակչության կարիքներից և աշխատում է հիմնականում իր համար։